ビットコイントレーダーはボラティリティのためにブレースします – BTCはさらに減少する可能性があります…

• ビットコインの価格の動きは、多くの場合、デリバティブ、スポット市場活動、トレーダーセンチメントの間の複雑な相互作用を反映しています。
• BTCの合計Netflowは93.24百万ドルで、24時間の変更 +2.63k BTCでした。

ビットコイン [BTC] 価格の動きは、多くの場合、派生物、スポット市場の活動、トレーダーの感情間の複雑な相互作用を反映しています。

これらの市場間の持続的な違いは、参加者間の進化する戦略を示しています。ビットコインのデリバティブとビナンスのスポット市場との間の価格ギャップは、ピーク以来明らかです。

これらのハイライトは、短縮およびマーケットメーカーの戦略を増加させました。分析では、2024年には12万ドルでピークに達している絶え間ない契約が示され、スポット価格は10万ドルで引きずりました。

デリバティブギャップは2021年と2024年に8〜9レベルに達し、極端な逸脱を知らせました。負のギャップは2022年に-60にヒットし、底部の統合と強い下降トレンドと一致しました。

赤いバーは2022-2023を支配しており、平均ギャップが-40で、弱気な感情を示しています。対照的に、2021年と2024年のグリーンスパイクは7-8に達し、レバレッジされた強気の位置付けを知らせました。

このパターンは、2021年のブレイクアウトフェーズを反映しており、潜在的な市場操作を意味します。永続的なギャップは、トレーダーがボラティリティの高まりに備える必要があることを示唆しています。

これらのギャップの閉鎖は逆転を示す可能性がありますが、持続的な負のギャップは弱気の圧力を強化する可能性があります。

市場の流動性と流出の評価

その結果、BTCの合計Netflowは93.24百万ドルで、24時間の変更 +2.63k BTCでした。

歴史的な傾向により、Netflowが9億ドルから +6億ドルの間で変動し、2024年7月には +3億ドルの重要なピークがあり、2024年10月には6億ドルに減少しました。

7日間のNetflowは-16.66K BTCを低下させ、30日間のNetflowは-3.62K BTCに低下し、持続的な流出を通知しました。

2024年後半の大きな赤いバー、6億ドルに達し、販売圧力が持続することを示しました。 +3億ドルなどのプラスの流入は、以前は価格の上昇と$ 110Kに合わせて揃っていました。

この流出の傾向は、2022年のベア市場に似ており、潜在的な統合を指し示しています。持続的な流出は、さらにBTCの減少につながる可能性があります。

市場の感情を解読します

BTCの長/短い比率は、雄牛​​と熊の間の変動する優位性を示しています。テイカーの売買ボリュームチャートは、2025年3月上旬に50％の長さと50％のショートポジションを示し、比率は1.17でした。

2月下旬、3月3日までに40％のショートパンツに落ちた後、ロングは60％でピークに達しました。アカウントチャートは同様の傾向を示し、2月28日には60％、ショーツは40％で、1.27の比率に低下しました。

クマがチャートを支配し、ショートセラーがコントロールを保持し、上向きの勢いを抑制したことを示しました。

このセットアップは、制度的な短絡がBTC価格を重くした2022年の弱気サイクルを反映しています。ショーツが支配し続けると、BTCは主要なサポートレベルを維持するのに苦労する可能性があります。

ただし、60％の長い位置に戻ると、逆転を引き起こす可能性があり、長期にわたって新たな強気の勢いにつながる可能性があります。

ビットコインはリバウンドを見るか、さらに衰退しますか？

ビットコインの軌跡は不確実なままです。デリバティブスポットギャップは2024年に8-9でピークに達しましたが、2022年には負のギャップは-60に達し、ダウントレンドのリスクが強化されました。

Netflowは、93.24百万ドルで、7日間の-16.66K BTCの低下と組み合わせて、持続的な流出を示しました。一方、長い比率/短い比率は1.17であり、ショーツは50〜60％で支配的で、2022年の弱気な市場動向を反映しています。

ショーツがコントロールを維持している場合、BTCは8万ドルに減少する可能性があります。ただし、純流入が +6億ドルにシフトするか、60％の長いポジションに戻ると、BTCを12万ドルに推進する可能性があります。

トレーダーは、慎重であり、ボラティリティに反対するヘッジを維持し、流動性の傾向と位置決めシフトに基づいて戦略を調整する必要があります。

ビットコインの市場構造は、持続的なボラティリティを反映しています。デリバティブの価格設定のギャップ、Netflowの傾向、および長い比率は、価格の方向を形作る重要な要因です。

持続的な短い優位性と流出は、マイナス面のリスクを示唆していますが、Netflowと長い位置の逆転は強気の動きをサポートする可能性があります。

これは英語版からの翻訳です。